הבנתי שהנוהג במשכנתאות הוא שמשלמים קודם את הריבית ורק אחר כך את הקרן. האם פירוש הדבר שמשתלם יותר לקחת משכנתא כאשר הריבית נמוכה (עכשיו), ואז עליה בריבית לא תשתקף במשכנתא?

באופן כללי, ככל שהריבית נמוכה יותר, סכום התשלום הכולל חזרה לבנק נמוך יותר, ולכן ההלוואה משתלמת יותר. הבעיה עם משכנתאות היא שמדובר בהלוואה לזמן ארוך מאוד (בדרך כלל 20-30 שנה) מתוכן לפחות 10-15 השנים הראשונות מוקדשות לתשלום הריבית, וחשוב מכך, הריבית כמעט תמיד מוצמדת לפחות למדד אחד.

המשמעות של שני הנתונים הללו היא ששינויים ברמת הריבית במשק לא משפיעים בדרך כלל על מועד כדאיות המשכנתא (בכל מקרה הריבית משתנה בטווח של מספר חודשים, בעוד שהריבית של המשכנתא משולמת בטווח של עשרות שנים), ובדרך כלל הבנק "מתגונן" מפני ריביות נמוכות מידי על ידי הצמדת הריבית של המשכנתא למדד.

במילים אחרות, בדרך כלל כאשר הריבית תעלה בעתיד הבנק יגבה מכם תשלום על הריבית הגבוהה יותר אפילו אם כבר סיימתם לשלם את הריבית והתחלתם לשלם את הקרן עצמה.